一、交易费用的决定因素

威廉姆森主要是从人的因素、与特定交易有关的因素以及交易的市场环境因素三个方面来进行分析的。其中，人的因素是指他对人的行为的两个基本假设：有限理性和机会主义。与特定交易有关的因素则指他提出的决定交易性质的三个维度：资产专用性、交易的不确定性和交易频率。而交易的市场环境因素指的是潜在的交易对手的数量。

对交易费用的决定因素，诺思提出了两个新的因素，即：商品和服务的多维属性和交易的人格化特征。

米尔格罗姆和罗伯茨则发现了交易的关联性对交易费用的影响。

(一)人的因素

影响交易费用的人的因素除了威廉姆森提出的有限理性与机会主义外，还包括诺思提出的交易的人格化特点。

1.有限理性

有限理性是说，主观上追求理性，但客观上只能有限地做到这一点的行为特征。

威廉姆森说：“理性有限是一个无法回避的现实问题，因此就需要正视为此所付出的各种成本，包括计划成本、适应成本，以及对交易实施监督所付出的成本。”

机会主义与谋求私利者的不同：后者虽然也最大限度地追求自己的利益，但却不会食言或有意歪曲他掌握的信息；而机会主义者在有可能增加自己的利益时却会违背任何戒条。

人的有限理性和机会主义行为的存在，导致了交易活动的复杂性，引起交易费用增加。

3．交易的人格化特征

诺思认为，交易费用的产生与交易的人格化特征也是有关系的，而交易的人格化特征又与分工和专业化程度有关。

根据专业化和分工的程度，诺思把迄今为止人类社会经历的交易形式分为三种。

人类社会经历的三种交易形式

一是简单的人格化的交易形式，这种形式中，交易费用（TC）不高。但生产费用（PC）高。

二是非人格化的交易形式。在这类交易形式中，交易费用明显上升，生产费用也有了下降。

三是由第三方实施的非人际交易形式。在这种交易形式中，生产费用下降，但交易费用增加。

专业化与生产、交易费用的变化

（二）与特定交易有关的因素

与特定交易有关的因素除了威廉姆森说的资产专用性、不确定性和交易频率这三个交易的维度外，还包括诺思说的商品和服务的多维属性，米尔格罗姆和罗伯茨提出的交易的关联性。

1.资产专用性

资产专用性的含义。 资产专用性是如何影响交易费用的？资产专用性主要类型：场地专用性。物质资产专用性。人力资产专用性。专用资产。

2.交易的不确定性

不确定性的意义在于使人们的选择成为必要。当交易受到不确定性影响时，人们会在交易成本尽量低的情况下对不同的合约安排进行选择。

当交易过程中的不确定性很高时，交易双方对未来可能发生的事件就无法预期到，因而也就很难把未来的可能事件写入合约中。在这种情况下，就必须设计一种交易当事人双方都能接受的合约安排，以便在事后可能的事件发生时保证双方能够平等地进行谈判，做出新的合约安排，这样就必然会增加交易成本。

3.交易的频率

交易的频率是指同类交易的重复发生的次数。一般来说，交易频率越高，每笔交易的平均成本就越低。这是因为边际交易费用在下降。当厂商从同一个供应商那里第二次购买相同的原材料时，双方可以利用先前的信息，并比第一次检查较少的细节，从而节省了交易费用。可能在第三次交易时，他们将投入更少的资源。

某项交易是否有必要建立一个专门的治理结构，除了考虑资产专用性和不确定性外，还应考虑交易的频率。

4．商品和服务的多维属性

作为交易对象的商品、服务具有许多属性，要对其充分理解和精确计算代价高昂。

举购买橙子加工橙汁的例子。我们真正要购买的是带有酸味和一定数量维生素C的橙汁，但是，橙汁的数量、口味和维生素C都是独立测度成本很高的属性和有价值特征。事实上，我们是根据数量或重量购买橙子的——这是对要购买的东西的很差劲的衡量。

专栏：度量商品属性的交易费用及其影响

度量商品和服务的质量属性通常比度量其价格具有更高的成本。正是因为如此，在现实世界中，我们可以看到各式各样的市场做法，这些市场做法旨在降低这些度量成本，极小化消费者最后付出的价格。

专栏：度量商品属性的交易费用及其影响

纳尔逊（1970）区别了搜寻商品与经历商品，前者在购买前通过检视就可以确定其质量，后者只有在使用时才能知道其质量。

经历商品的概念表明，供给高质量经历商品的激励在卖者投资声誉几乎得不到任何好处的市场里是缺乏的，因此，低质量的产品将驱逐高质量的产品。

专栏：度量商品属性的交易费用及其影响

纳尔逊（1970）区别了搜寻商品与经历商品，前者在购买前通过检视就可以确定其质量，后者只有在使用时才能知道其质量。

经历商品的概念表明，供给高质量经历商品的激励在卖者投资声誉几乎得不到任何好处的市场里是缺乏的，因此，低质量的产品将驱逐高质量的产品。

专栏：度量商品属性的交易费用及其影响

假定商品X的质量存在一个区间：高质量和低质量。高质量商品的生产成本高于低质量商品的生产成本。其边际成本与平均成本如下图所示。如果不考虑度量成本，则很容易确定各种产品的均衡价格和产量。

由于度量质量存在成本，结果就不同于上述新古典分析了。假若买者在购买和消费之间度量质量的成本很高，但在消费时却可无成本地确定质量，同时生产者可以无成本地控制质量，即买卖双方存在信息不对称，由此导致道德风险，则生产者就可以将低质量的产当作高质量的产品出售。

假冒生产者的利润极大化产出水平为Q2，每单位价格为P1，则纯利为Q2（A--B）。但这种状况只有短期才存在。消费者不久就会知道产品的真实质量，他会拒绝支付P1的价格购买X，结果高质量的产品将从市场上消失。

5．交易的关联性

米尔格罗姆和罗伯茨认为，交易依赖其与其他交易如何关联而不同。有的交易在很大程度上独立于其他所有的交易。有些交易则要相互依赖。例如，当美国于18世纪引入铁路时，各个铁路公司没有对轨距的选择加以协作。由于适用于一种轨距的铁路车厢不能在其他轨距上行驶，其结果，长途运输的货物在途中不得不数度装卸以倒换车厢。以实际所采用的各种轨距中的一种为标准进行轨距标准化，将会大大提高效率。美国的轨距最终得以标准化，大大加快了货物的运输，并降低了交易费用，为该国西部地区的开发起了很大的作用。

(三)交易的市场环境因素

交易的市场环境是指潜在的交易对手的数量。交易开始时有大量的供应商参加竞标的条件，并不意味着此后这种条件还会存在。事后竞争是否充分，依赖于所涉及的货物或者服务是否受到专用性人力或物质资产投资的支持。如果没有这样的专用性投资，最初的赢家就不能实现对非赢家的优势。一旦存在了专用性投资，就不能假定竞争对手还处于同一起跑线上了。在这种情况下，最初的完全竞争市场就被垄断市场所代替，最初的大数目竞争条件就让位于事后的“小数目条件”。这样如果持续交易关系终止就会造成经济价值的损失，并且使交易处于垄断一方的机会主义行为的可能性大增，非垄断一方将为此交易的继续维持付出相当大的成本代价。 

二、交易费用的性质

1.交易费用是对稀缺资源的损耗

作为人类稀缺资源损耗的交易费用又有两种类型：一类是交易所必须的，另一类则纯粹是浪费。

杨小凯用外生交易费用和内生交易费用两个概念区分了这两种交易费用。

外生交易费用属于交易必须的费用，而内生交易费用则是浪费性交易费用。

2.高额的交易费用可能减少有利的交易

当贸易受到第三方（海盗）威胁的时候。在高速通货膨胀时期，会使交易费用提高，使许多有利于经济发展的投资受阻。在技术交易中，由于交易双方的逆向选择和道德风险行为导致高昂的交易费用，使许多本来有利于交易双方的交易活动受阻。

需要注意的是，高额的交易费用并非总是具有不利的影响。对于有害的交易，政府通过严厉的打击，以提高其交易费用，则具有减少和阻止有害交易发生的积极作用。

3.交易费用是可以降低的

在新制度经济学家看来，制度和技术就是降低交易费用的两种主要力量。

案例：收银机的意义

150年前的美国，在以现金交易为主的商业活动中，稍具规模的店铺都雇有店员，他们每日每时都在与现金扫交道。而且每一个店铺都经常会遇到这样的情况：钱箱中的零用钱不够用了，雇员先从自己的口袋中掏出钱垫上，然后再从钱箱中找回。当一个雇员从钱箱中往回拿钱的时候，谁也无法否认，他的确面对着一个极大的诱惑：有那么多的钱，而且又没有记录，为什么不多往回拿一点呢？于是，有不少意志薄弱者经不住诱惑而下狠手，为此，各地的店主们伤透了脑筋。后来，在美国南北战争结束后不久，俄亥俄州一位杂货店老板的儿子詹姆斯在自己开咖啡店时也遇到了上述问题。是轮船上记录螺旋桨转动的一个机器给了他以启发，他设计了一架能够把每一笔交易的结果都显示出来的机器，伙计和顾客都能够看到显示的结果。这样一来，店员原有的小偷小摸的冲动就给打消了不少。后来，新专利的拥有者，又对收银机做了关键性的改进，在收银机上设计了一个附有自动锁的放现金的抽屉，还有一个铃。伙计把每样东西的价格和数量打进去，机器自动相加得出总数，再把顾客递上的现金打入，机器自动计算找零，整个过程都显示出来。双方无异，一按键，随着一声铃叫，现金抽屉就自动弹了出来。假如你没有按照规矩做，那么现金抽屉是打不开的。机器把每一笔交易的全过程都记录在纸带上。收银机把整个交易都透明化和可控化了。从此以后，小偷小摸就消失了。

信息革命与交易费用

技术进步对交易费用的影响具有两面性。一方面，技术进步可以产生诸如新的有效的度量方法使交易费用降低；另一方面，技术进步意味着出现更复杂的商品从而提高交易费用。