一、长期借款

长期借款是企业以一定的财产作抵押，出具长期票据向债权人取得的借款。这种借款实际上就是“应付长期抵押票据”(Long-term Mortgage Notes Payable)。所签发的长期票据要载明借款条件、抵押品内容等，这种借款方式习惯上又称为“应付抵押借款”。也有一些企业采取先与某一个第三者如信托公司签订信托合同，然后以信托合同作为抵押文件向债权人借款的形式获得借款，这实际上是将担保的财产交给第三者保管的一种长期抵押借款。当借款企业无力偿还债务时，第三者可变卖抵押品偿还借款，以保障债权人的利益。

这种以发行票据方式借款的债权人一般只有一个或少数几个法人团体，而且债权人通常都是金融机构，如商业银行、保险公司和养老基金。从商业银行取得的抵押借款期限通常在1到5年之间；从保险公司和养老基金取得的抵押借款期限一般在5到10年之间。如果企业所需筹措的资金数额很大，非一个或少数几个机构所能及的，则通常采取发行公司债券的方式来筹集资金。

长期抵押借款通常是以分期等额付款的方式偿还，简称分期还款。分期还款额中包括偿还的本金和利息，还款期限可以按年度、半年或季度等。根据长期负债的计价原则，长期借款应按未来需要偿还债务的现值，即借入的本金入账，而不是按实际支付的总金额入账。

例9－15　假设一家公司2007年初开具一张抵押票据借入一笔5年期、利率为8%、本金为$600000的长期借款。该项借款要求在5年内分期等额偿还，且还款安排在每年的年末。

首先要确定该公司每年等额的还款数额。现已知2007年初借入的$600000即为未来每年等额偿还的现值，则根据前述年金现值与年金的关系可得出如下公式：

负债现值＝每年相等的还款额×年金现值系数

即该公司每年年末需要等额偿还$150274。在每年的该笔还款额中所包含的本金和利息计算如表9－4所示。

表9－4　　分期还款利息计算表

上述业务的会计分录如下：

(1) 借款时

借：现金　　　　　　　　　　　600000

　　贷：应付长期抵押票据　　 　　600000

(2) 第一年末还款时

借：利息费用　　　　　　　　　　48000

　　应付长期抵押票据　　　　　　102274

　　贷：现金　　　　　　　　　　　 150274

(3) 第二年末还款时

借：利息费用　　　　　　　　　　　39818

　　应付长期抵押票据　　　　　　 110456

贷:现金　　　　　　　　　　　　150274

以后各年末还款的会计处理同上，只是记入“利息费用”和“应付长期抵押票据”账户借方的金额有所不同。