金融工程

目录

  • 1 金融工程概述
    • 1.1 金融工程基本内容
    • 1.2 金融工程概述
  • 2 金融衍生产品的定义、本质、分类
    • 2.1 金融衍生产品概述
    • 2.2 金融衍生产品
    • 2.3 远期合约
    • 2.4 期货合约
    • 2.5 金融衍生产品的定义、本质、分类
  • 3 利率互换
    • 3.1 互换
    • 3.2 利率互换
    • 3.3 利率互换
  • 4 期权
    • 4.1 举例说明期权概念
    • 4.2 举例说明期权概念
    • 4.3 期权
  • 5 远期与期货概述（一）
    • 5.1 远期与期货概述（一）
  • 6 远期与期货概述（二）
  • 7 远期与期货概述（三）
    • 7.1 远期与期货概述（三）
  • 8 远期与期货概述（四）
    • 8.1 远期与期货概述（四）
  • 9 远期与期货概述（五）
    • 9.1 远期与期货概述（五）
  • 10 远期与期货概述（六）
    • 10.1 远期与期货概述（六）
  • 11 远期与期货概述（七）
    • 11.1 远期与期货概述（七）
  • 12 远期与期货定价（一）
  • 13 远期与期货定价（二）
  • 14 远期与期货定价（三）
  • 15 远期与期货定价（四）
  • 16 远期与期货定价（五）
  • 17 远期与期货定价（六）
  • 18 远期与期货定价（七）
  • 19 远期与期货定价（八）
  • 20 远期与期货的运用（一）
  • 21 远期与期货的运用（二）
  • 22 远期与期货的运用（三）
  • 23 远期与期货的运用（四）
  • 24 远期与期货的运用（五）
  • 25 远期与期货的运用（六）
  • 26 远期与期货的运用（七）
  • 27 互换概述(一)
  • 28 互换概述(二)
  • 29 互换概述(三)
  • 30 互换概述(四)
利率互换

互换

拼音：hù huàn

基本词义

　动词

[exchange] 相互交换 [同类之物];以 [某物] 易 [某物];交换

互换：是指（或两个以上）当事人按章商定的条件，在约定的时期内，交换不同金融工具的一系列现金流（支付款项或收入款项）的合约。


商务印书馆《英汉证券投资词典》解释：互换 swap。亦作：掉期；互换交易；掉汇。名。指交易双方约定在未来某一时间相互交换资产的协议。更确切地说，互换是当事人之间约定在未来某一期间相互交换现金流量的协议。还可以被当作一系列远期合约的组合。由于两个最终用户之间进行互换很困难，通常需要互换交易商作中介。最常见的互换交易为利率互换。

利率互换

(Interest Rate Swap)

商务印书馆《英汉证券投资词典》解释：利率互换 interest rate swap。亦作：利率掉期。一种互换合同。合同双方同意在未来的某一特定日期以未偿还贷款本金为基础，相互交换利息支付。利率互换的目的是减少融资成本。如一方可以得到优惠的固定利率贷款，但希望以浮动利率筹集资金，而另一方可以得到浮动利率贷款，却希望以固定利率筹集资金，通过互换交易，双方均可获得希望的融资形式。