【主要内容】

一、风险因素的识别

二、风险评估方法

三、风险防范对策

【课件】

【扩展阅读】

 概率分析又称风险分析，是通过研究各种不确定性因素发生不同变动幅度的概率分布及其对项目经济效益指标的影响，对项目可行性和风险性以及方案优劣作出判断的一种不确定性分析法。概率分析常用于对大中型重要若干项目的评估和决策之中。，通过计算项目目标值（如净现值）的期望值及目标值大于或等于零的累积概率来测定项目风险大小，为投资者决策提供依据。

 常用指标
　　1、经济效果的期望值。
　　2、经济效果的标准差。

 主要方法

 进行概率分析具体的方法主要有期望值法、效用函数法和模拟分析法等。

　1、期望值法（Expectancy Method）
　　期望值法在项目评估中应用最为普遍，是通过计算项目净现值的期望值和净现值大于或等于零时的累计概率，来比较方案优劣、确定项目可行性和风险程度的方法。
　　

 2、效用函数法（Utility Function Method）
　　所谓效用，是对总目标的效能价值或贡献大小的一种测度。在风险决策的情况下，可用效用来量化决策者对待风险的态度。通过效用这一指标，可将某些难以量化、有质的差别的事物（事件）给予量化，将要考虑的因素折合为效用值，得出各方案的综合效用值，再进行决策。
　　效用函数反映决策者对待风险的态度。不同的决策者在不同的情况下，其效用函数是不同的。
　　

 3、模拟分析法（Model Analysis）
　　模拟分析法就是利用计算机模拟技术，对项目的不确定因素进行模拟，通过抽取服从项目不确定因素分布的随机数，计算分析项目经济效果评价指标，从而得出项目经济效果评价指标的概率分布，以提供项目不确定因素对项目经济指标影响的全面情况。

3　　　某集团公司结合自身技术力量、经济实力，在市场调研、技术分析的基础上，初步判断某种新型建材、超高分子量材料在未来的十年内有很好的市场前景，所以拟投资建一个建材厂或化工厂，为此需二者之间作出选择。