第一部分：讲义
第三节 票据发行便利
一、票据发行便利及作用
1.是一种具有法律约束力的中期周转性票据发行融资的承诺。
2.作用：
（1）对于借款人：以较低成本获得中长期融资效果，融资灵活性大为提高
（2）对于银行：众多银行参与可分散风险，并满足巨大金额的需求；作为辛迪加贷款的低成本替代品，将表内业务成功转化为表外业务，提高了资本充足性；充分利用了借款人自身信用
（3）对于投资者来说，仅承担短期信用风险，还可在二级市场流通。
二、票据发行便利的种类
1． 循环包销的便利
2． 可转让的循环包销便利
3． 多元票据发行便利
4． 无包销的票据发行便利
三、票据发行便利市场的构成
（一） 借款人
（二） 发行银行
（三） 包销银行
（四） 投资者
第四节 其他主要的表外业务
一、贷款承诺
1、贷款承诺
银行与借款者之间达成的一种具有法律约束力的正式契约，银行将在有效承诺期内，按双方约定的金额、利率，随时准备应客户的要求向其提供信贷服务，并收取一定的承诺佣金。
2、贷款承诺的类型
1）定期贷款承诺
2）备用承诺
直接的备用承诺
递减的备用承诺
可转换的备用承诺
3）循环承诺
直接的循环承诺
递减的循环承诺
可转换的循环承诺
3、贷款承诺的优点
1）对借款人而言
提供了资金使用的灵活性
提高了资信度，降低了融资成本
2）对承诺银行而言，提供了较高的盈利性
二、贷款出售
1、银行将贷款视为可销售资产出售从中获得手续费收入。
2、类型
a) 更改：无追索权
b) 转让：有追索权、或有负债
c) 参与：无追索权，出售银行保留服务权
3、贷款出售的作用
贷款出售银行：
1）较高盈利性：利差收入或手续费收入
2）实现银行资产流动性
3）减少风险，提高资本充足性
购买银行
1）贷款组合多样化：进入新的地区、新的行业
2）降低风险敞口
借款人：促进融资便利性
第五节 表外业务的管理
表外业务的特点
灵活性大
规模庞大
交易集中
盈亏巨大
透明度低
第二部分：PPT
